Para evitar la confusión con la bandera holandesa, Luxemburgo designó oficialmente el uso del azul celeste. Este color se toma del fondo del emblema del león rojo, que es el símbolo de la familia gran ducal.

Luxemburgo es famoso por ser un centro financiero mundial y una sociedad multilingüe. Esta bandera simboliza la larga historia de la nación, su estabilidad y su papel central en la integración europea. Durante las fiestas y festivales nacionales, a menudo se la puede ver ondeando junto a otra bandera que presenta el 'León Rojo'.