Na cultura palauana, a lua cheia é considerada a melhor altura para atividades. Eventos e festivais importantes são realizados nesta altura. Portanto, esta bandeira simboliza a paz, a prosperidade e a unidade do seu povo.

Uma curiosidade é que o círculo amarelo está ligeiramente descentralizado, para o lado do mastro. Isto serve para criar um efeito visual, para que pareça centrado quando a bandeira está a voar ao vento. Até um design aparentemente simples como este contém um profundo significado cultural e uma consideração cuidadosa.